伴隨近期上市公司半年報(bào)密集發(fā)布，公募代銷三巨頭招商銀行、螞蟻基金、天天基金上半年代銷成績(jī)單漸次出爐。整體來(lái)看，上半年招商銀行、天天基金代銷基金業(yè)績(jī)均有下降，不過(guò)同期，螞蟻基金上半年凈利潤(rùn)卻同比大漲258.28%。隨著公募代銷巨頭最新業(yè)績(jī)數(shù)據(jù)的公布，市場(chǎng)也在猜測(cè)未來(lái)公募代銷“銷冠”會(huì)否易主。有公募市場(chǎng)分析人士表示，當(dāng)前局面看，螞蟻基金確實(shí)具備一些優(yōu)勢(shì)。首先，螞蟻基金在技術(shù)和創(chuàng)新方面的優(yōu)勢(shì)可以幫助其推出更具吸引力的產(chǎn)品，吸引更多的投資者。其次，螞蟻基金在互聯(lián)網(wǎng)金融領(lǐng)域的品牌影響力和用戶基礎(chǔ)可以為其帶來(lái)更多的銷售機(jī)會(huì)。然而，未來(lái)能否有進(jìn)一步的突破，還需要螞蟻基金繼續(xù)保持創(chuàng)新能力和市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力，同時(shí)積極應(yīng)對(duì)市場(chǎng)變化挑戰(zhàn)。

公募代銷三巨頭業(yè)績(jī)揭榜

【資料圖】

8月25日，招商銀行發(fā)布2023年半年報(bào)。相關(guān)數(shù)據(jù)顯示，招商銀行今年上半年代理基金收入為30.34億元，較2022年上半年的36.95億元下降17.89%。同期，代理基金凈手續(xù)費(fèi)及傭金收入28.56億元，同比減少17.79%，招商銀行表示，主要與股票和混合型基金保有及代銷規(guī)模同比下降有關(guān)。此外，招商銀行公布其代理非貨幣公募基金銷售額為1526.06億元，同樣同比下滑18.53%，與市場(chǎng)修復(fù)程度相對(duì)預(yù)期偏弱有關(guān)。

同日，恒生電子發(fā)布半年度報(bào)告，其直接持股機(jī)構(gòu)螞蟻基金上半年經(jīng)營(yíng)數(shù)據(jù)也已揭曉。數(shù)據(jù)顯示，今年上半年螞蟻基金營(yíng)業(yè)收入為63.43億元，相較2022年同期的53.97億元增長(zhǎng)17.52%，凈利潤(rùn)則同比增長(zhǎng)258%，為2.97億元。

此前，8月12日，另一公募代銷巨頭天天基金也更新了經(jīng)營(yíng)數(shù)據(jù)。根據(jù)東方財(cái)富半年度報(bào)告顯示，2023年上半年，天天基金營(yíng)業(yè)收入、凈利潤(rùn)分別為20.14億元、0.52億元，分別較2022年同期下滑8.75%、49.02%。報(bào)告期內(nèi)，公司互聯(lián)網(wǎng)金融電子商務(wù)平臺(tái)共計(jì)實(shí)現(xiàn)基金銷售額為8152.78億元，同比減少17.83%。

中基協(xié)最新數(shù)據(jù)顯示，截至2023年二季度末，招商銀行、螞蟻基金、天天基金位列股票+混合公募基金保有規(guī)模前三，規(guī)模分別為5924億元、5545億元、4633億元。不過(guò)，相關(guān)數(shù)據(jù)均較2022年上半年有一定降幅，分別同比下滑16.51%、14.69%、8.76%。

至此，螞蟻基金也成為上述三巨頭中唯一保有規(guī)模下滑但經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)同比上漲的機(jī)構(gòu)。螞蟻基金在接受北京商報(bào)記者采訪時(shí)表示，2023年以來(lái)，螞蟻基金持續(xù)優(yōu)化穩(wěn)健理財(cái)和權(quán)益基金板塊，并通過(guò)系列服務(wù)引導(dǎo)投資者均衡配置、長(zhǎng)期持有，其二季度權(quán)益基金保有量在非貨基金保有量占比43.78%，產(chǎn)品結(jié)構(gòu)相對(duì)均衡。因此，盡管螞蟻基金權(quán)益基金規(guī)模有所下降，但穩(wěn)健類產(chǎn)品保有規(guī)模的增長(zhǎng)也帶動(dòng)了整體營(yíng)收的變化。

“一哥”要“易主”？

隨著公募代銷巨頭最新業(yè)績(jī)數(shù)據(jù)的公布，市場(chǎng)也在猜測(cè)未來(lái)公募代銷“銷冠”會(huì)否易主。有公募市場(chǎng)分析人士表示，基金代銷“一哥”角逐賽更具看頭，螞蟻基金也具備諸多優(yōu)勢(shì)，首先，螞蟻基金在技術(shù)和創(chuàng)新方面的優(yōu)勢(shì)可以幫助其推出更具吸引力的產(chǎn)品，吸引更多的投資者。其次，螞蟻基金在互聯(lián)網(wǎng)金融領(lǐng)域的品牌影響力和用戶基礎(chǔ)可以為其帶來(lái)更多的銷售機(jī)會(huì)。然而，這也需要螞蟻基金繼續(xù)保持創(chuàng)新能力和市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力，同時(shí)積極應(yīng)對(duì)市場(chǎng)變化挑戰(zhàn)。

而在中關(guān)村物聯(lián)網(wǎng)產(chǎn)業(yè)聯(lián)盟副秘書(shū)長(zhǎng)，專精特新企業(yè)高質(zhì)量發(fā)展促進(jìn)工程副主任袁帥看來(lái)，暫無(wú)足夠數(shù)據(jù)和信息來(lái)判斷螞蟻基金會(huì)否成為新代銷“一哥”，當(dāng)前還需進(jìn)一步考慮銷售規(guī)模、市場(chǎng)份額、產(chǎn)品質(zhì)量等多方面因素才能做出準(zhǔn)確預(yù)測(cè)。

“一哥”角逐火熱，但總體來(lái)看，2023年的基金代銷市場(chǎng)有點(diǎn)“難”。中基協(xié)數(shù)據(jù)顯示，僅從基金代銷保有規(guī)模百?gòu)?qiáng)榜單看，上半年前100名代銷機(jī)構(gòu)股票+混合合計(jì)保有規(guī)模為5.6萬(wàn)億元，同比減少11.63%；非貨基金保有規(guī)模為8.5萬(wàn)億元，同比下降2.06%。

袁帥表示，“上半公募代銷市場(chǎng)整體表現(xiàn)不佳或受市場(chǎng)波動(dòng)大、投資者情緒不穩(wěn)定等影響，這些因素可能導(dǎo)致投資者的風(fēng)險(xiǎn)偏好降低，對(duì)基金產(chǎn)品的需求減少”。

而在市場(chǎng)行情不佳的背景下，多家代銷機(jī)構(gòu)也將目光轉(zhuǎn)向提升投資者的投資體驗(yàn)，以穩(wěn)住現(xiàn)有客戶。螞蟻基金表示，上半年其先后升級(jí)了螞蟻理財(cái)金選、理財(cái)分，并聯(lián)動(dòng)基金公司通過(guò)理財(cái)直播、社區(qū)等服務(wù)矩陣做好投資者陪伴，引導(dǎo)形成更理性的理財(cái)心態(tài)和更健康的理財(cái)習(xí)慣。

招商銀行在半年報(bào)中表示，該行繼續(xù)強(qiáng)化自身財(cái)富管理專業(yè)服務(wù)優(yōu)勢(shì)與線上服務(wù)優(yōu)勢(shì)，打造“人+數(shù)字化”全渠道服務(wù)陪伴體系。其中包括：豐富進(jìn)取型產(chǎn)品經(jīng)營(yíng)場(chǎng)景，全新推出基金持倉(cāng)透視功能，為招商銀行App用戶提供一站式、快速了解基金持倉(cāng)現(xiàn)狀的專業(yè)分析服務(wù)，在資本市場(chǎng)震蕩行情下，為客戶優(yōu)化投資提供參考；在公募基金方面，形成“定制+管理”的品牌化閉環(huán)，深化與合作方交互及管理的深入程度，不斷提升產(chǎn)品競(jìng)爭(zhēng)力。

天天基金也表示，其在上半年著力加強(qiáng)重點(diǎn)產(chǎn)品功能迭代，持續(xù)提升金融科技服務(wù)能力，細(xì)分投資理財(cái)場(chǎng)景，提供專業(yè)化、個(gè)性化、數(shù)字化產(chǎn)品服務(wù)，進(jìn)一步提升客戶投資體驗(yàn)。

某金融行業(yè)人士分析認(rèn)為，市場(chǎng)行情持續(xù)震蕩，導(dǎo)致權(quán)益類基金遇冷。不過(guò)，代銷機(jī)構(gòu)如果能保持產(chǎn)品結(jié)構(gòu)均衡且大力布局服務(wù)與陪伴，還是能一定程度上抵御市場(chǎng)波動(dòng)帶來(lái)的影響。

展望后市，前述公募市場(chǎng)分析人士表示，下半年基金代銷情況可能會(huì)受到多種因素影響，經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇的速度和穩(wěn)定性仍存在不確定性，可能會(huì)影響投資者的決策。同時(shí)，隨著市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)加劇，公募基金公司、基金代銷機(jī)構(gòu)需進(jìn)一步提升旗下產(chǎn)品的競(jìng)爭(zhēng)力并加大銷售推廣力度。

北京商報(bào)記者 劉宇陽(yáng) 郝彥